لیکوئیدیتی گرب چیست؟ + نحوه شناسایی Liquidity Grab

درک پیچیدگی‌های نقدینگی بازار و نقش لیکوئیدیتی گرب می‌تواند برای بهینه‌سازی استراتژی‌های معاملاتی بسیار مهم باشد. لیکوئیدیتی گرب‌ها که باعث حرکت‌های سریع قیمتی می‌شوند، بخش مهمی از معاملات اسمارت مانی هستند. در این مقاله به بررسی روش شناسایی لیکوئیدیتی گرب و استراتژی معاملاتی برای معامله بر اساس آن‌ها می‌پردازیم.

لیکوئیدیتی گرب چیست؟

لیکوئیدیتی گرب (Liquidity Grab) در واقع یک حرکت سریع به سمت مناطق مهم مقاومتی و حمایتی است. این حرکت به سمت سفارش‌های حد ضرر قرار داده شده توسط معامله‌گران برای محدود کردن ضررهای احتمالی اتفاق می‌افتد. زمانی که این سفارش‌ها به‌طور همزمان فعال شوند، می‌توانند باعث جهش‌های شدید یا سقوط‌های ناگهانی قیمت شوند و به طور موقت قیمت‌های بازار را منحرف کنند.

دلایل وقوع لیکوئیدیتی گرب

علت وقوع لیکوئیدیتی گرب انتظارات حمایتی یا مقاومتی معامله‌گران از سطوح قیمتی است. این نقاط اغلب با سطوح روان‌شناختی قیمت یکی هستند، مانند اعداد گرد (1.3000 در معاملات فارکس) یا سقف‌ها و کف‌های تاریخی که توجه معامله‌گران را جلب می‌کنند. تریدرها ممکن است نقاط قیمتی کمی فراتر از سقف‌ها و کف‌های نوسانی را هدف قرار دهند تا موقعیت‌های خود را ببندند که می‌تواند اثر لیکوئیدیتی گرب را بیشتر کند. در طول یک استاپ هانت، حرکت ناگهانی قیمت زمانی رخ می‌دهد که معامله‌گران بزرگ یا موسسات عمدی قیمت را به این سطوح حساس حرکت می‌دهند تا سفارش‌های حد ضرر انباشته شده را فعال کنند و عملا نقدینگی را برداشت کنند.

اهمیت لیکوئیدیتی گرب در اسمارت مانی

لیکوئیدیتی گرب‌ها در اسمارت مانی به عنوان حرکت‌های استراتژیک در نظر گرفته می‌شوند. معامله گران سازمانی با استفاده از این فرصت‌ها سفارشات خود را به گونه‌ای اجرا می‌کنند که کمترین تاثیر را بر بازار داشته باشد. این معامله‌گران به دنبال نواحی‌ای هستند که نقدینگی بالایی دارد، اطراف سطوحی که پر از سفارش‌های حد ضرر هستند و مناطقی که معامله‌گران برای ورود در بریک اوت‌ها آماده‌اند. نقدینگی بالا باعث می‌شود که اجرای سفارش بزرگ باعث اسلیپیج کمتری همراه شود و قیمت‌های بهتری به دست آید.

مناطق مهم تجمع نقدینگی

مناطق قیمتی مهمی در نمودار های قیمتی وجود دارند که با بررسی گذشته بازار می‌توان به آن‌ها دست یافت، در ادامه به ذکر این مناطق می‌پردازیم:

• سطوح روان شناختی قیمت
• سطوح قیمتی قبلی
• سطوح قیمتی نوسانی
• خط روند
• سقف‌ها/کف‌های برابر (Equal Highs/Lows)
• شکست‌های محدوده تثبیت (Consolidation Breakouts)
• شکست الگوی نموداری (Pattern Breakout)

در ادامه به بررسی هر یک از این موارد خواهیم پرداخت:

سطوح روان شناختی قیمت

سطوح روان شناختی قیمت همان اعداد گرد و نقاط مهم تاریخی هستند که برای بیشتر معامله‌گران جذابیت دارند. وقتی قیمت به این نواحی می‌رسد، حجم سفارش‌های زیادی انباشته می‌شود، چون افراد انتظار دارند قیمت یا از این سطح عبور کند یا واکنش نشان دهد. به همین دلیل این نقاط به‌عنوان مناطق ورود یا خروج استفاده می‌شوند.

سطوح قیمتی قبلی

وقتی بازار چندین بار تلاش کرده باشد از یک سقف یا کف عبور کند ولی موفق نشده باشد، آن سطح به یک ناحیه مهم برای معامله‌گران تبدیل می‌شود. بسیاری از سفارش‌ها در اطراف این ناحیه قرار می‌گیرد تا از برگشت احتمالی قیمت استفاده شود.

سطوح قیمتی نوسانی

سطوح قیمتی نوسانی (Swing Highs/Lows) قله‌ها و دره‌های کوتاه‌مدت بازار هستند که معامله‌گران به‌عنوان محدوده‌های بازگشت می‌شناسند. سفارش‌های حد ضرر کمی بالاتر یا پایین‌تر از این نقاط قرار داده می‌شود تا در صورت ادامه روند، از ضرر جلوگیری شود. همین تجمع سفارش‌ها باعث ایجاد نقدینگی زیاد و پتانسیل حرکت‌های ناگهانی می‌شود.

خط روند

خطوط روند (Trendlines) از اتصال سقف‌ها یا کف‌های متوالی به وجود می‌آیند و به معامله‌گران جهت حرکت بازار را نشان می‌دهند. وقتی قیمت به این خطوط نزدیک می‌شود، اغلب افراد انتظار ادامه یا برگشت روند را دارند و سفارش‌های خود را مطابق با آن می‌چینند.

سقف‌ها/کف‌های برابر (Equal Highs/Lows)

وقتی قیمت چندین بار دقیقا به یک سطح برسد اما آن را نشکند، این ناحیه به‌عنوان مقاومت یا حمایت قوی در نظر گرفته می‌شود. معامله‌گران انتظار دارند این سطح پابرجا بماند، بنابراین سفارش‌های خرید یا فروش زیادی در اطراف آن جمع می‌شود.

شکست‌های محدوده تثبیت (Consolidation Breakouts)

در دوره‌هایی که بازار در یک محدوده فشرده حرکت می‌کند، سفارش‌های حد ضرر و سفارش‌های شکست در دو طرف محدوده جمع می‌شود. اگر قیمت موقتا از این محدوده خارج شود، بسیاری از این سفارش‌ها فعال می‌شوند و باعث جهش سریع یا سقوط ناگهانی قیمت می‌گردند. این اتفاق یکی از رایج‌ترین شکل‌های لیکوئیدیتی گرب است.

شکست الگوی نموداری (Pattern Breakout)

الگوهای نموداری مثل مثلث، پرچم یا سر و شانه شامل خطوط حمایت و مقاومت هستند که معامله‌گران آن‌ها را دنبال می‌کنند. وقتی این خطوط شکسته می‌شوند، حجم زیادی از سفارش‌های انباشته‌شده فعال می‌شود و قیمت حرکت سریع پیدا می‌کند. این پدیده اغلب یک فرصت لیکوئیدیتی گرب ایجاد می‌کند که معامله‌گران حرفه‌ای به دنبال آن هستند.

شناسایی لیکوئیدیتی گرب

جهت شناسایی لیکوئیدیتی گرب نیاز به تجربه بسیار در بازارهای مالی دارید و علاوه بر آن شناخت علائمی که هشدار از وقوع لیکوئیدیتی گرب می‌دهد نیز مهم است. نشانه های شناسایی لیکوئیدیتی گرب عبارتند از:

• بررسی دقیق رفتار بازار در سطوح کلیدی
• ریجکشن قیمت
• شدوهای بلند
• تایم فریم

در ادامه هر یک موارد بالا را توضیح خواهیم داد:

بررسی دقیق رفتار بازار در سطوح کلیدی

شناسایی لیکوئیدیتی گرب‌ها نیازمند بررسی دقیق رفتار بازار در سطوح مهم است که نقدینگی در آن‌ها متمرکز است. معامله‌گران این مناطق را برای نشانه‌های ورود یا خروج سریع به ناحیه نقدینگی و سپس بازگشت سریع آن بررسی می‌کنند. اندیکاتورهایی مانند Liquidity Swings در LuxAlgo روی تریدینگ ویو می‌توانند نمای کلی از نقاط نقدینگی را در یک نگاه ارائه دهند.

ریجکشن قیمت

نشانه دیگر، ریجکت شدید قیمت پس از ورود به ناحیه پر نقدینگی است. این ریجکشن به شکل الگوهای شمعی خاص مانند چکش (Hammer) یا ستاره دنباله‌دار (Shooting Star) ظاهر می‌شود که نشان می‌دهد قیمت مدت زمان کمی در ناحیه نقدینگی باقی مانده و سپس معکوس شده است.

شدوهای بلند

لیکوئیدیتی گرب ممکن است به شکل یک کندل یا چند کندل با شدو بلند نیز ظاهر شود. ریجکشن‌های مداوم از یک ناحیه می‌توانند نشان‌دهنده وقوع لیکوئیدیتی گرب باشند. نکته مهم این است که قیمت پس از ورود به ناحیه نقدینگی، از حرکت به سمت بالا یا پایین بازمی‌گردد.

تایم فریم

زمان‌بندی نیز در شناسایی این الگوها اهمیت دارد؛ برای مثال، آنچه روی نمودار روزانه به عنوان لیکوئیدیتی گرب دیده می‌شود، ممکن است در طول روز به شکل یک شکست نزولی صبحگاهی و سپس برگشت قوی صعودی تا پایان روز نمایان شود. برخی معامله‌گران ترجیح می‌دهند حد ضررهای بزرگتری قرار دهند تا از لیکوئیدیتی گرب جلوگیری کنند. با این حال، حد ضررهای بزرگ‌تر ممکن است منجر به نسبت ریسک به ریوارد کمتر شود.

استراتژی‌های مقابله با لیکوئیدیتی گرب

برای ایجاد یک استراتژی لیکوئیدیتی گرب، معامله‌گران از مفهوم Change of Character برای یافتن تایید و نقطه ورود استفاده می‌کنند. CHOCH، تغییر در الگوی روند قبلی بازار است. برای مثال، در یک روند نزولی که با سقف‌ها و کف‌های پایین‌تر مشخص می‌شود، CHoCH زمانی رخ می‌دهد که روند نتواند الگو را حفظ کند و یک سقف بالاتر ایجاد کند که نشان‌دهنده احتمال برگشت روند است.

وقتی لیکوئیدیتی گرب رخ می‌دهد، باید به طور ایده‌آل باعث CHoCH شود. این هنگامی مشاهده می‌شود که پس از لیکوئیدیتی گرب، بازار الگوی روند قبلی را می‌شکند. چنین شکستی نشانه تایید مهمی است که لیکوئیدیتی گرب احتمالا به تغییر روند منجر می‌شود. پس از شناسایی لیکوئیدیتی گرب همراه با CHoCH، معامله‌گر می‌تواند در این نقاط وارد شود. در ادامه به نحوه تنظیم نقاط مهم معاملاتی می‌پردازیم:

نقطه ورود

جهت ورود به معامله با استفاده از استراتژی لیکوئیدیتی گرب سه روش وجود دارد. یکی از رایج‌ترین روش‌ها ورود در همان نقطه نوسانی است که پس از لیکوئیدیتی گرب شکسته شده و انتظار بازگشت قیمت به آن وجود دارد. روش دیگر استفاده از سطح بازگشت ۵۰٪ بین نقطه نوسانی و سقف یا کف لیکوئیدیتی گرب است، یا ورود در زمانی که قیمت گپ ارزش منصفانه (Fair Value Gap) ایجادشده در حرکت را پر می‌کند.

حد سود

برای حد سود، معامله‌گر از سطوح مهم تکنیکال مانند سقف‌ها و کف‌های قبلی یا نواحی عرضه و تقاضا استفاده می‌کند. چون لیکوئیدیتی گرب‌ها اغلب باعث حرکت‌های سریع و پرقدرت می‌شوند، هدف‌گذاری در چنین نقاطی می‌تواند به خروج سودده در کوتاه‌ترین زمان کمک کند. این روش همچنین از معکوس‌شدن احتمالی قیمت پیش از تثبیت سود جلوگیری می‌کند.

حد ضرر

حد ضرر در این استراتژی درست پشت سقف یا کف لیکوئیدیتی گرب قرار داده می‌شود. این کار به معامله‌گر اجازه می‌دهد ریسک را به‌طور منطقی مدیریت کند و از ضررهای بزرگ جلوگیری کند، در حالی که همچنان فرصت استفاده از حرکت برگشتی را حفظ می‌کند. برای مدیریت ریسک، نظریه بر این است که حد ضررها درست فراتر از سقف یا کف لیکوئیدیتی گرب قرار داده شوند. این موقعیت‌گذاری فرض می‌کند که اگر بازار دوباره به این نقاط افراطی بازگردد، تحلیل اولیه برگشت معتبر نخواهد بود.

خلاصه مقاله لیکوئیدیتی گرب چیست

لیکوئیدیتی گرب حرکتی سریع به سمت سطوح حمایت یا مقاومت است که سفارش‌های حد ضرر انباشته‌شده را فعال می‌کند و باعث جهش یا سقوط ناگهانی قیمت می‌شود. این پدیده در معاملات Smart Money اهمیت دارد چون معامله‌گران سازمانی از مناطق پر نقدینگی برای اجرای سفارش‌های بزرگ با کمترین اسلیپیج استفاده می‌کنند. نشانه‌های وقوع آن شامل ریجکشن شدید قیمت، شدوهای بلند، و رفتار خاص در تایم‌فریم‌های بزرگتر است. در استراتژی معاملاتی، پس از تایید CHoCH می‌توان با ورود در نقطه نوسانی شکسته‌شده، سطح ۵۰٪ یا پرشدن گپ ارزش منصفانه معامله کرد و با قرار دادن حد ضرر پشت سقف یا کف لیکوئیدیتی گرب و هدف‌گذاری روی سطوح مهم تکنیکال، ریسک را مدیریت کرد.